France · Régime fiscal
Exit tax sur les plus-values latentes (article 167 bis CGI)
En vigueur. Champ et seuils inchangés pour 2026, mais le taux effectif a augmenté avec la hausse des prélèvements sociaux de 2026. Des propositions de durcissement du régime ont figuré dans les débats du PLF 2026.
L'exit tax est la raison pour laquelle la France doit être modélisée comme un engagement d'une décennie plutôt que comme une étape de cinq ans. Le sursis est automatique pour les déménagements au sein de l'UE/EEE et la charge s'éteint après 2 ou 5 ans de conservation continue — mais un fondateur qui s'installe en France puis souhaite Dubaï ou Singapour se heurte à un impôt en trésorerie réel sur des plus-values qu'il n'a jamais réalisées.
Voies d'admissibilité
Cession réputée réalisée lors du transfert de la résidence fiscale hors de France
S'applique quelle que soit la valeur
Les faits
- Minimum
- €800k
- Coût total tout compris
- environ 30 à 31,4 % des plus-values latentes, sous réserve de sursis ; une plus-value latente de 10 M EUR implique une charge notionnelle de 3 M EUR et plus
- Type de voie
- Régime fiscal, pas un visa
- Présence physique
- s'applique à ceux qui ont été résidents fiscaux français au moins 6 des 10 années précédant le départ
- Famille
- établie sur les propres participations du contribuable au départ
- Résidence permanente
- sans objet
- Citoyenneté
- sans objet
- Test de langue
- sans objet
- Double nationalité
- Autorisée
- La condition de résidence 6 ans sur 10 permet de structurer un court séjour français hors du champ de la charge — mais cela doit être planifié à l'entrée.
- Le sursis de paiement automatique s'applique aux déménagements vers l'UE/EEE et vers les États liés par une convention d'assistance et de recouvrement. Les déménagements vers les Émirats arabes unis, Monaco ou la majeure partie de l'Asie peuvent exiger une garantie et un paiement effectif.
- La charge s'éteint après 2 ans de conservation continue pour les portefeuilles inférieurs à environ 2,57 M EUR, ou 5 ans à ce niveau ou au-dessus — le seuil détermine si votre plan de sortie est une conservation de 2 ou de 5 ans.
- La hausse des prélèvements sociaux de 2026 a porté le taux effectif à 31,4 % selon les données rapportées ; traitez ce chiffre comme correct dans son ordre de grandeur, mais confirmez le taux combiné en vigueur avant de modéliser une plus-value importante.
- Les débats du PLF 2026 ont comporté des propositions d'allongement de la durée de conservation et de durcissement du champ. Le risque de politique publique est vivant.